Что показывает рентабельность внеоборотных активов

Автор: Полина Таланова
Руководитель проектов

Коэффициенты рентабельности — финансовый инструмент, который помогает отследить владельцу или руководителю прибыльность бизнеса. Однако в наши дни эти цифры интересуют не только экономистов, но и налоговых работников. Для них такие сведения — один из критериев оценки деятельности компании на предмет включения ее в план проверок.

Рассказываем, как контролировать показатели рентабельности организации, чтобы не оказаться на крючке у инспекторов.

Коэффициент рентабельности активов (ROA)

Иностранная аббревиатура ROA – Return on assets. Данный коэффициент характеризует, сколько чистой прибыли предприятия приходится на 1 рубль активов, другими словами какова прибыльность имущества предприятия. Коэффициент рентабельности активов показывает результативность функционирования менеджеров предприятия и эффективности принимаемых решений руководством и собственниками предприятия (организации). Формула расчета коэффициента рентабельности активов имеет вид:

Коэффициент рентабельности активов (ROA) = Чистая прибыль / Средние активы предприятия
ROA = стр. 190 / (0,5 * (стр. 300 на начало года + стр. 300 на конец года))

Оценка стоимости бизнеса	Финансовый анализ по МСФО	Финансовый анализ по РСБУ
Расчет NPV, IRR в Excel	Оценка акций и облигаций

Внеоборотные активы — это так называемые длинные активы, которыми компания пользуется длительное время — более 12 месяцев. Такое имущество отражается в I разделе бухгалтерского баланса. Это основные средства, НМА, долгосрочные финансовые вложения и др.

При расчете рентабельности активов данной категории в знаменателе нужно отразить итог по разделу I — строку 1100. Тогда мы получим рентабельность всех имеющихся внеоборотных активов.

При необходимости можно проанализировать прибыльность активов отдельного вида, например основных средств или группы внеобротных активов (материальные, нематериальные, финансовые). В этом случае в формулу подставляют данные по строкам, в которых отражено соответствующее имущество.

Самый простой способ вычислить среднее значение стоимости активов — сложить показатели на начало и конец года и разделить сумму на 2.

Показатели прибыли для числителя формулы рентабельности активов нужно взять из отчета о финансовых результатах, всем известного под формой 2:

• прибыль от продаж — из строки 2200;
• чистую прибыль — из строки 2400.

Каким образом работать с формулой рентабельности внеоборотных активов

Теперь рассмотрим, как работает формула расчета фондорентабельности (это один из синонимов рассматриваемого нами понятия). Чтобы узнать значение данного коэффициента, необходимо воспользоваться данными из бухгалтерского баланса и провести следующие вычисления: сумму прибыли предприятия до налогообложения разделить на среднее значение величины внеоборотных активов и умножить на 100%.

То есть: (прибыль / значение внеоборотных активов) х сто %.

Формула по балансу выглядит следующим образом: (строка 2400 / ((строка 1110 НП + строка 1110 КП)/2) х 100 %. «НП» и «КП» обозначает состояние на начало и конец периода соответственно. Рассчитать данный коэффициент довольно несложно, вся информация необходимая для вычислений есть в бухгалтерской документации.

Можно ли упростить расчёт фондорентабельности

В настоящее время необходимость рассчитывать этот и аналогичные коэффициенты вручную фактически отсутствует. Для удобства работы можно воспользоваться специальными сервисами (в том числе онлайн), которые буквально за пару секунд рассчитают значение и даже дадут отдельные рекомендации по его интерпретации.

Формула рентабельности активов в общем виде

Рентабельность активов, другими словами, есть их способность создавать прибыль. Этот показатель дает понятие о том, сколько конкретно копеек прибыли принесет один рубль, вложенный в активы компании.

В общем виде формула подсчета рентабельности активов по чистой прибыли выглядит следующим образом:

ROA = (ЧП/Аср)*100%

Есть и другой вариант расчетов: ROA = (ПР/Аср)*100%

Где найти размер прибыли от продаж? В отчете о финансовых результатах деятельности фирмы, то есть, о прибылях и убытках. Как вариант, рассчитать по данной формуле:

ПР = TR — TC

TR (total revenue) в данной формуле — это выручка в стоимостном выражении, а TC (total cost) — полная себестоимость. Значение выручки (TR) можно вычислить умножением объема продаж (Q — quantity) на цену (P — price):

TR = Q*P

ТС, то есть, полная себестоимость вычисляется сложением всех затрат предприятия: заработной платы рабочих и аппарата, материалов и комплектующие, амортизационных отчислений, общецеховых и общезаводских расходов, затрат на охрану и безопасность, коммунальные услуги и др.

Значение чистой прибыли берется из того же отчета о финансовых результатах или рассчитывается по формуле:

ЧП = TR — TC — ПрР + ПрД — Н

Где ПрР обозначает прочие расходы, ПрД — прочие доходы, а Н — это сумма начисленных налогов. Что такое прочие доходы и расходы? Это поступления либо затраты, которые не связаны с базовой деятельность компании. Например, сумма дооценки либо уценки активов, курсовые разницы валют и пр.

Что такое рентабельность активов предприятия и что она показывает

Рентабельность активов (ROA– returnonassets) – показатель, отражающий эффективность использования активов. Существует 3 разновидности рентабельности активов:

• рентабельность внеоборотных активов (ROA_вн);
• рентабельность оборотных активов (ROA_об);
• рентабельность активов (ROA).

Внеоборотные активы (ВнА) – это имущество предприятия, отраженное в первом разделе бухгалтерского баланса у средних предприятия и в строках 1150 и 1170 у малых предприятий. Внеоборотные активы используются более 12 месяцев, не теряют своих технических свойств в процессе эксплуатации и частями переносят свою стоимость на себестоимость производимой продукции (оказываемых услуг, выполняемых работ).

К внеоборотным активам относят:

• основные средства (здания, сооружения, оборудование, инструмент, инвентарь, линии электропередач, транспорт и др.);
• нематериальные активы (права, патенты, лицензии, торговые марки, деловая репутация и др.);
• долгосрочные финансовые вложения (инвестиции в другие организация, долгосрочные займы (более 12 месяцев) и др.).
• прочее.

Внеоборотные активы можно разделить на 3 группы:

• материальные: основные средства,
• нематериальные: нематериальные активы,
• финансовые: финансовые вложения.

Оборотные активы (ОбА) – это имущество предприятия, отраженное в первом разделе бухгалтерского баланса у средних предприятий и в строках 1210, 1230 и 1250. Оборотные активы используется в течение менее 12 месяцев или одного производственного цикла (если он длится более одного года), сразу переносят свою стоимость на себестоимость производимой продукции (оказываемых услуг, выполняемых работ).

К оборотным активам относят:

• оборотные средства в запасах и незавершенном производстве;
• НДС по приобретенным ценностям;
• дебиторская задолженность;
• краткосрочные финансовые вложения;
• денежные средства и денежные эквиваленты.

Оборотные активы можно разделить на 3 группы:

• материальные: запасы,
• нематериальные: дебиторская задолженность, денежные средства и денежные эквиваленты,
• финансовые: налог на добавленную стоимость (НДС) по приобретенным ценностям, краткосрочные финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов).

Общую сумму активов предприятия возможно найти, сложив стоимости внеоборотных и оборотных активов.

Возможно, вам пригодится формула расчета рентабельности производства для более полного анализа.

Надеемся, что точка безубыточности, о которой рассказано здесь, давно вами пройдена.

Пример расчета

Рассчитаем КРА для некоммерческой организации «Сила» за 2017 год.

Для этого нам нужны данные из бухгалтерского баланса:

• чистая прибыль за отчетный период (строка 2400 отчета о финансовых результатах) — 320 000 руб.;
• величина активных средств на начало периода (строка 1600 НП ББ) — 4 100 000,00 руб.;
• аналогичная величина на конец периода (строка 1600 КП ББ) — 5 300 000,00 руб.

Таким образом, КРА = 320 000,00 / (4 100 000 + 5 300 000) / 2 = 320 000,00 / 4 700 000,00 = 0,068 × 100 % = 6,8 %.

Средний КРА по отрасли составляет 5 %. Таким образом, НКО «Сила» успешно работает и у нее высокая отдача (эффективность) от финансово-хозяйственной деятельности.

В 2009 году закончила бакалавриат экономического факультета ЮФУ по специальности экономическая теория. В 2011 — магистратуру по направлению «Экономическая теория», защитила магистерскую диссертацию.